อะไร คือ ฟิวเจอร์ส และ ตัวเลือก ใน อินเดีย ตลาดหุ้น

Trading Stocks Index Futures ในตลาดหุ้นอินเดียการซื้อขายสัญญาซื้อขายล่วงหน้าเป็นธุรกิจที่ให้ทุกสิ่งที่คุณต้องการจากธุรกิจของ Roberts 1991 คุณเรียกว่าธุรกิจที่สมบูรณ์แบบของโลกมีศักยภาพในการสร้างรายได้และความมั่งคั่งที่แท้จริง เรียกใช้การทำงานที่เวลาของคุณเองเช่นเดียวกับการดำเนินการต่อเพื่อทำสิ่งที่คุณทำตอนนี้คุณสามารถดำเนินธุรกิจนี้ทั้งหมดด้วยตัวคุณเองและสามารถเริ่มต้นด้วยเงินทุนน้อยมากคุณชนะ t มีพนักงานใด ๆ ดังนั้นคุณจะไม่ต้องทนายความ, นักบัญชีหรือ bookkeepers. What s more คุณ d ไม่เคยมีปัญหาคอลเลกชันเพราะคุณได้รับรางวัล t มีลูกค้าใด ๆ และเนื่องจากมีการแข่งขันไม่มีคุณชนะ t ต้องจ่ายค่าโฆษณาสูงคุณยังไม่ต้องการพื้นที่สำนักงานคลังสินค้า หรือระบบการจัดจำหน่ายสิ่งที่คุณต้องมีคือคอมพิวเตอร์ส่วนบุคคลและคุณสามารถดำเนินธุรกิจของคุณได้จากทุกแห่งทั่วโลกอ่านข้อมูลเพิ่มเติมได้อย่างไร Trading Futures Trading จะนำมาใช้กับดัชนีหุ้นของอินเดียอย่างไร TradingFutures Trading เป็นรูปแบบของ Inv este ที่เกี่ยวข้องกับการเก็งกำไรในราคาของการรักษาความปลอดภัยจะขึ้นหรือลงในอนาคตความปลอดภัยอาจเป็นหุ้น RIL, TISCO ฯลฯ ดัชนีหุ้น NSE ดัชนี Nifty โภคภัณฑ์ทองเงิน ฯลฯ สกุลเงิน ฯลฯ ไม่เหมือนกับชนิดอื่น ของการลงทุนเช่นหุ้นและพันธบัตรเมื่อคุณค้าฟิวเจอร์สคุณไม่ได้ซื้ออะไรหรือของตัวเองคุณคาดเดาทิศทางในอนาคตของราคาในการรักษาความปลอดภัยที่คุณกำลังซื้อขายนี่เป็นเหมือนการวางเดิมพันในทิศทางราคาในอนาคตเงื่อนไข ซื้อและขายเพียงระบุทิศทางที่คุณคาดหวังราคาในอนาคตจะใช้ตัวอย่างเช่นคุณคาดเดาเกี่ยวกับ NSE Nifty Index คุณจะซื้อสัญญาซื้อขายล่วงหน้าหากคุณคิดว่าราคาจะขึ้นในอนาคตคุณจะขาย สัญญาซื้อขายล่วงหน้าหากคุณคิดว่าราคาจะไปลงสำหรับการค้าทุกครั้งมีเสมอผู้ซื้อและผู้ขายคนไม่ได้เป็นเจ้าของอะไรที่จะเข้าร่วมเขาจะต้องฝากเฉพาะเงินทุนเพียงพอกับ บริษัท นายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์เพื่อประกันว่าเขาจะสามารถที่จะจ่ายเงิน เขาขาดทุนหากธุรกิจการค้าของเขาสูญเสียเงินอะไรคือสัญญาซื้อขายล่วงหน้าสัญญา futures เป็นสัญญามาตรฐานซื้อขายในตลาดล่วงหน้าเพื่อซื้อหรือขายตราสารบางอย่างในวันที่หนึ่งในอนาคตในราคาที่ระบุในอนาคต วันที่เรียกว่าวันที่จัดส่งหรือวันที่ชำระบัญชีสุดท้ายราคาที่กำหนดไว้ล่วงหน้าเรียกว่าราคาฟิวเจอร์สราคาของสินทรัพย์อ้างอิงในวันที่จัดส่งเรียกว่าราคาที่ใช้ชำระราคาสัญญาซื้อขายล่วงหน้าจะทำให้ผู้ถือหุ้นมีภาระผูกพันในการซื้อหรือขาย แตกต่างจากสัญญาตัวเลือกซึ่งจะช่วยให้ผู้ถือสิทธิ แต่ไม่ผูกพันในคำอื่น ๆ เจ้าของสัญญาตัวเลือกอาจหรือไม่สามารถใช้สัญญาในขณะที่สัญญา futures ทั้งสองฝ่ายของสัญญา futures ต้องปฏิบัติตามสัญญา ในสัญญาการซื้อขายล่วงหน้าผู้ขายจะส่งมอบสินค้าให้กับผู้ซื้อหรือถ้าเป็นอนาคตที่ต้องชำระด้วยเงินสดเช่นในกรณีของหุ้นฟิวเจอร์สในอินเดียเงินสดจะถูกโอนจากฟิวเจอร์ส tr ader ที่สูญเสียเงินให้กับผู้ที่ทำกำไรเพื่อออกหรือปิดตำแหน่งของคุณในสัญญาซื้อขายล่วงหน้าที่มีอยู่ก่อนวันที่ชำระบัญชีผู้ถือครองตำแหน่งฟิวเจอร์สต้องชดเชยตำแหน่งโดยการขายตำแหน่งยาวหรือซื้อคืน ฐานะการเงินระยะสั้นและการปิดฐานะสัญญาซื้อขายล่วงหน้าอย่างมีประสิทธิภาพและข้อผูกพันตามสัญญาสัญญาฟิวเจอร์สเป็นสัญญาซื้อขายล่วงหน้าแบบมาตรฐานซึ่งเป็นข้อตกลงระหว่างคู่สัญญาทั้งสองฝ่ายในการซื้อหรือขายสินทรัพย์ซึ่งอาจเป็นไปได้ในอนาคตตามที่ตกลงกันไว้ สัญญาซื้อขายล่วงหน้าเป็นสัญญาที่มีมาตรฐานสูงซึ่งมีรายละเอียดดังต่อไปนี้สินทรัพย์หลักหรือตราสารซึ่งอาจเป็นได้จากถังน้ำมันดิบหนึ่งกิโลกรัมของทองคำหรือ หุ้นหรือหุ้นที่เฉพาะเจาะจงประเภทของการชำระบัญชีทั้งการชำระเงินสดหรือการตั้งถิ่นฐานทางการเงินปัจจุบันในประเทศอินเดียส่วนใหญ่หุ้นฟิวเจอร์สจะชำระเป็นเงินสดจำนวนและหน่วยของ มูลค่าพื้นฐานของสินทรัพย์ต่อสัญญาอาจเป็นน้ำหนักของสินค้าโภคภัณฑ์เช่นกิโลกรัมทองจำนวนบาร์เรลน้ำมันหน่วยเงินตราต่างประเทศจำนวนหุ้น ฯลฯ สกุลเงินที่มีการทำสัญญาซื้อขายล่วงหน้าระบุไว้ ของการส่งมอบในกรณีของพันธบัตรนี้ระบุว่าพันธบัตรที่สามารถจัดส่งในกรณีของสินค้าทางกายภาพนี้ไม่เพียง แต่ระบุคุณภาพของสินค้าต้นแบบ แต่ยังรวมถึงลักษณะและสถานที่ของการส่งมอบเดือนส่งมอบวันซื้อขายสุดท้าย การซื้อขายสัญญาซื้อขายล่วงหน้าถูกควบคุมโดยคณะกรรมการตลาดหลักทรัพย์แห่งประเทศอินเดีย SEBI SEBI มีอยู่เพื่อป้องกันผู้ค้าที่ควบคุมตลาดด้วยลักษณะผิดกฎหมายหรือผิดจรรยาบรรณและเพื่อป้องกันการฉ้อโกงในตลาดฟิวเจอร์สฟิวเจอร์สเทรดดิ้งมีลักษณะอย่างไรบ้าง ของฟิวเจอร์ร่วม hedgers และนักเก็งกำไรโดยทั่วไป hedgers ใช้ฟิวเจอร์สเพื่อป้องกันการเคลื่อนไหวในราคาที่ไม่พึงประสงค์ในอนาคตในสินค้าเงินสดพื้นฐานภายใต้เหตุผลของการป้องกันความเสี่ยงจะขึ้นอยู่กับปีศาจ แนวโน้มของราคาและราคาฟิวเจอร์สที่มีแนวโน้มที่จะเคลื่อนไปในแนวเดียวกันแฮนด์เมอร์เป็นธุรกิจหรือบุคคลทั่วไปที่มีอยู่ช่วงหนึ่งหรือการจัดการสินค้าประเภทเงินสดอื่น ๆ ตัวอย่างเช่นตัวประมวลผลอาหารรายใหญ่ที่กระป๋องข้าวโพด เพื่อป้องกันราคาข้าวโพดที่สูงขึ้นผู้ประมวลผลสามารถป้องกันความเสี่ยงจากการซื้อสัญญาข้าวโพดได้เพียงพอที่จะครอบคลุมข้าวโพดที่เขาคาดว่าจะซื้อเนื่องจากราคาเงินสดและราคาซื้อขายมีแนวโน้มปรับตัวสูงขึ้น ตีคู่ตำแหน่งฟิวเจอร์สจะทำกำไรถ้าราคาข้าวโพดปรับตัวสูงขึ้นมากพอที่จะชดเชยความสูญเสียของข้าวโพดที่เป็นเงินสดนักลงทุนรายย่อยเป็นกลุ่มใหญ่อันดับ 2 ของกลุ่มผู้ค้าฟิวเจอร์สผู้ค้าเหล่านี้ ได้แก่ ผู้ค้าและนักลงทุนที่เป็นอิสระสำหรับนักเก็งกำไรฟิวเจอร์สมีข้อได้เปรียบที่สำคัญกว่าการลงทุนอื่น ๆ เป็นสิ่งที่ดีที่เขาสามารถทำเงินได้มากขึ้นในตลาดฟิวเจอร์สได้เร็วขึ้นเนื่องจากราคาฟิวเจอร์สมีแนวโน้มที่จะเปลี่ยนแปลงได้เร็วกว่าอสังหาริมทรัพย์หรือราคาหุ้น ตัวอย่างเช่นการตัดสินการค้าที่ไม่ดีในตลาดซื้อขายล่วงหน้าอาจทำให้เกิดความเสียหายได้มากกว่ากรณีอื่น ๆ เงินลงทุนมีการลงทุนที่สูงมากผู้ประกอบการค้าปลีกคิดเป็นมูลค่าเพียงเล็กน้อยของมูลค่าของสัญญาซื้อขายล่วงหน้าซึ่งปกติ 10 -25 และ บางครั้งก็น้อยเป็นขอบ แต่เขาสามารถนั่งเต็มมูลค่าของสัญญาขณะที่มันเคลื่อนขึ้นและลงเงินที่เขาวางไว้ไม่ได้เป็นเงินดาวน์ในสัญญาอ้างอิง แต่พันธบัตรประสิทธิภาพการทำงานมูลค่าที่แท้จริงของสัญญามีการแลกเปลี่ยนเท่านั้น ในโอกาสที่หายากเหล่านั้นเมื่อมีการจัดส่งให้เปรียบเทียบกับผู้ลงทุนในหุ้นที่โดยทั่วไปต้องใส่มูลค่า 100 หุ้นของตนนอกจากนี้นักลงทุนฟิวเจอร์สยังไม่เรียกเก็บดอกเบี้ยจากส่วนต่างระหว่างส่วนต่างของมาร์จินและสัญญาฉบับเต็ม ในสัญญา India. Futures มักจะไม่ตัดสินกับการจัดส่งทางกายภาพซื้อหรือขายตำแหน่งชดเชยสามารถใช้ในการชำระบัญชีตำแหน่งที่มีอยู่ให้ผู้เก็งกำไร หรือการป้องกันความเสี่ยงที่จะได้รับผลกำไรหรือขาดทุนจากสัญญาเดิม ณ จุดนี้จะมีการคืนส่วนต่างของมาร์จินให้แก่ผู้ถือพร้อมกับกำไรเพิ่มเติมหรือส่วนต่างของกำไรและกำไรเป็นเครดิตต่อผู้ถือครองการสูญเสียการชำระราคาถูกใช้สำหรับสัญญาเช่นหุ้น หรือดัชนีฟิวเจอร์สซึ่งเห็นได้ชัดว่าไม่สามารถส่งผลให้เกิดการส่งมอบได้วัตถุประสงค์ของตัวเลือกการจัดส่งคือเพื่อประกันว่าราคาฟิวเจอร์สและราคาเงินสดของการรวมตัวกันได้ดี ณ วันที่หมดอายุหากไม่เป็นความจริงจะมีราคาที่แตกต่างกันไป ในเวลาเดียวกันผู้ค้าก็สามารถทำกำไรได้โดยไม่ต้องเสี่ยงโดยการซื้อหุ้นในตลาดด้วยราคาที่ต่ำกว่าและการขายในตลาดฟิวเจอร์สด้วยราคาที่สูงขึ้นยุทธศาสตร์นี้เรียกว่า arbitrage ซึ่งจะช่วยให้ผู้ค้าบางรายได้รับผลกำไรจากความแตกต่างในราคาที่น้อยมาก เวลาของการหมดอายุข้อดีของการซื้อขายล่วงหน้าในอินเดียมีข้อดีหลายอย่างโดยธรรมชาติของการซื้อขายฟิวเจอร์สมากกว่าทางเลือกการลงทุนอื่น ๆ เช่นบัญชีเงินฝากออมทรัพย์ sto cks พันธบัตรตัวเลือกอสังหาริมทรัพย์และของสะสม 1 Leverage สูงแหล่งท่องเที่ยวหลักของหลักสูตรคือศักยภาพในการสร้างผลกำไรขนาดใหญ่ในช่วงเวลาสั้น ๆ เหตุผลที่การซื้อขายสัญญาซื้อขายล่วงหน้าสามารถทำกำไรได้ก็คือการใช้ประโยชน์สูงสุดในการเป็นเจ้าของสัญญาซื้อขายล่วงหน้า นักลงทุนเพียงต้องใส่ค่าเล็กน้อยของมูลค่าของสัญญามักจะประมาณ 10-20 เป็น margin ในคำอื่น ๆ ที่นักลงทุนสามารถค้าจำนวนมากรักษาความปลอดภัยกว่าถ้าเขาซื้อมันทันทีดังนั้นถ้าเขาได้ทำนาย การเคลื่อนไหวของตลาดอย่างถูกต้องผลกำไรของเขาจะถูกคูณ 10 เท่าในเงินฝาก 10 นี่คือผลตอบแทนที่ดีเมื่อเทียบกับการซื้อและการส่งมอบทางกายภาพในหุ้น 2 กำไรในตลาดหมีวัวทั้งสองในการซื้อขายล่วงหน้าก็เป็นเรื่องง่ายที่จะขายยัง เรียกว่าไปสั้น ๆ ตามที่จะซื้อยังเรียกว่าไปยาวโดยเลือกอย่างถูกต้องคุณสามารถสร้างรายได้ไม่ว่าราคาจะขึ้นหรือลงดังนั้นการซื้อขายในตลาดล่วงหน้ามีโอกาสที่จะได้กำไรจากเศรษฐกิจที่มีศักยภาพใด ๆ ไม่ว่าเราจะมีเงินเฟ้อหรือภาวะเงินฝืดความเจริญหรือความหดหู่พายุเฮอร์ริเคนภัยแล้งความอดอยากหรือความหนาวเย็นยังมีโอกาสในการสร้างผลกำไรอยู่เสมอ 3 ค่าใช้จ่ายในการทำธุรกรรมที่ต่ำลงประโยชน์ของการซื้อขายฟิวเจอร์สคือค่าคอมมิชชั่นที่ต่ำกว่ามาก การซื้อขายสัญญาซื้อขายล่วงหน้าเป็นหนึ่งในสิบของเปอร์เซ็นต์ 0 10-0 20 ค่าคอมมิชชั่นในแต่ละหุ้นมักจะมากถึงหนึ่งเปอร์เซ็นต์สำหรับทั้งการซื้อและขาย 4 สภาพคล่องสูงตลาดฟิวเจอร์สส่วนใหญ่มีสภาพคล่องมากเช่นมีจำนวนมากของสัญญาซื้อขาย ทุกวันเพื่อให้แน่ใจว่าคำสั่งซื้อของตลาดสามารถวางได้อย่างรวดเร็วเนื่องจากมีผู้ซื้อและผู้ขายสำหรับสัญญามากที่สุดสัญญาซื้อขายล่วงหน้าและการซื้อขายตัวเลือกในอินเดียอย่างไรก็ตามการออกจาก badla จากเดือนที่ผ่านมาตลาดหุ้นจะเห็นการแนะนำตัวเลือกและ ฟิวเจอร์สในทางใหญ่สำหรับนักลงทุนที่มีปัญหาในการทำความเข้าใจคำศัพท์ที่เกี่ยวข้องกับตัวเลือกและฟิวเจอร์สเช่นเดียวกับรูปแบบของการทำงาน, นี่คือคำอธิบายที่ชัดเจนบางประการตัวเลือกคือตัวเลือกคือสัญญาซึ่งจะทำให้ผู้ซื้อซื้อสิทธิ์ แต่ไม่ใช่ข้อผูกมัดในการซื้อหรือขายปริมาณที่ระบุของสินทรัพย์อ้างอิงในราคาที่ระบุในหรือก่อนเวลาที่กำหนด วันหมดอายุอาจเป็นสินค้าโภคภัณฑ์เช่นน้ำมันข้าวสาลีข้าวฝ้ายทองคำหรือตราสารทางการเงินเช่นหุ้นหุ้นดัชนีหุ้นกู้ ฯลฯ สาระสำคัญคำศัพท์พื้นฐาน - สินทรัพย์รักษาความปลอดภัยที่เฉพาะเจาะจงซึ่งเป็นตัวเลือกการทำสัญญาการใช้ประโยชน์พรีเมี่ยม - นี่คือราคาที่จ่ายโดย ผู้ซื้อต่อผู้ขายเพื่อซื้อสิทธิในการซื้อหรือขายราคาตลาดหรือราคาการใช้สิทธิ - ราคาการใช้สิทธิหรือราคาใช้สิทธิคือราคาที่กําหนดไว้ล่วงหน้าของสินทรัพย์อ้างอิงที่สามารถซื้อหรือขายได้ ผู้ซื้อเลือกซื้อสิทธิในการซื้อในหรือก่อนวันหมดอายุวันหมดอายุ - วันที่ตัวเลือกหมดอายุเรียกว่าวันที่หมดอายุในวันที่หมดอายุตัวเลือกอย่างใดอย่างหนึ่งคือใช้สิทธิ วันหมดอายุการใช้สิทธิ - เป็นวันที่เลือกใช้ตัวเลือกนี้ในกรณีของ European Options วันที่ใช้สิทธิตรงกับวันที่หมดอายุในกรณีที่ American Options อาจมีการใช้สิทธิในแต่ละวันระหว่างการซื้อ ของสัญญาและวันที่หมดอายุดู American American Option. Open Interest - จำนวนรวมของตัวเลือกสัญญาที่โดดเด่นในตลาด ณ จุดใดก็ตามผู้ถือเป็นผู้ถือครองตัวเลือกที่สามารถโทรหรือตัวเลือกใส่ เขาชอบสิทธิในการซื้อหรือขายสินทรัพย์อ้างอิงในราคาที่ระบุในหรือก่อนเวลาที่ระบุศักยภาพ upside ของพระองค์คือไม่ จำกัด ในขณะที่การสูญเสียจะถูก จำกัด ให้พรีเมี่ยมที่จ่ายโดยเขาให้นักเขียนตัวเลือกผู้ขายนักเขียนเป็นผู้หนึ่งที่มีภาระผูกพันที่จะ ซื้อในกรณีของตัวเลือก Put หรือขายในกรณีของตัวเลือกการโทร, สินทรัพย์อ้างอิงในกรณีที่ผู้ซื้อเลือกที่จะใช้ตัวเลือกของเขาผลกำไรของเขาถูก จำกัด ให้พรีเมี่ยมที่ได้รับจากการซื้อ er ในขณะที่ข้อเสียของเขาคือไม่ จำกัด ชั้นการเลือกตัวเลือกทั้งหมดที่ระบุไว้ในประเภทใดประเภทหนึ่งคือการโทรหรือวางอุปกรณ์เฉพาะอย่างเช่นตัวเลือกการโทรทั้งหมดของ Sensex หรือชุดตัวเลือก Sensex Put ตัวเลือกชุดตัวเลือกประกอบด้วยตัวเลือกทั้งหมดที่กำหนด คลาสที่มีวันหมดอายุเดียวกันและราคานัดหยุดงาน E g BSXCMAY3600 เป็นชุดตัวเลือกซึ่งรวมถึงตัวเลือกการโทรทั้งหมดของ Sensex ที่มีการซื้อขายด้วยราคา Strike 3600 Expiry ในเดือนพฤษภาคม BSX ยืนสำหรับ BSE Sensex อ้างอิงดัชนี C คือตัวเลือกการโทรอาจเป็นวันหมดอายุและราคาตีคือ 3600 การมอบหมายคืออะไรเมื่อผู้ถือสิทธิเลือกซื้อสิทธิในการขายผู้ขายเลือกที่เลือกแบบสุ่มจะได้รับมอบหมายหน้าที่ในการให้เกียรติ สัญญาพื้นฐานและขั้นตอนนี้เรียกว่าการมอบหมายสิ่งที่เป็นสไตล์ยุโรปและอเมริกาของตัวเลือกตัวเลือกสไตล์อเมริกันเป็นหนึ่งซึ่งสามารถใช้สิทธิโดยผู้ซื้อในหรือก่อนวันหมดอายุคือตลอดเวลาระหว่างวันที่ซื้อของ ตัวเลือกและวันหมดอายุของชนิดยุโรปของตัวเลือกเป็นหนึ่งซึ่งสามารถใช้สิทธิโดยผู้ซื้อในวันหมดอายุเท่านั้นไม่ได้ทุกเวลาก่อนที่จะ that. What Call Options ตัวเลือกการโทรให้เจ้าของผู้ถือหนึ่งที่เป็นสายยาว, สิทธิในการซื้อปริมาณที่ระบุของสินทรัพย์อ้างอิงในราคาการตีราคาในหรือก่อนวันที่หมดอายุผู้ขายที่มีการเรียกสั้น ๆ แต่มีหน้าที่ต้องขายสินทรัพย์อ้างอิงหากผู้ซื้อเลือกซื้อ ตัดสินใจที่จะใช้ตัวเลือกของเขาในการซื้อตัวอย่างนักลงทุนซื้อตัวเลือกการโทรแบบยุโรปหนึ่งตัวในอินโฟซิสที่ราคานัดหยุดงาน Rs 3500 ที่ราคา Rs 100 ถ้าราคาตลาดของ Infosys ในวันที่หมดอายุมากกว่า 3500 Rs ตัวเลือก จะได้รับการลงทุนนักลงทุนจะได้รับผลกำไรเมื่อราคาหุ้นผ่าน Rs 3600 Strike Price Premium เช่น 3500 100 ราคาหุ้นที่เสนอคือ Rs 3800 ตัวเลือกนี้จะถูกใช้สิทธิและนักลงทุนจะซื้อหุ้นของอินโฟซิส 1 รายจากผู้ขายตัวเลือก ที่ Rs 3500 และขายในตลาดที่ Rs 3800 ทำกำไรของ Rs 200. ในสถานการณ์อื่นถ้าเวลาหุ้นหมดอายุราคาต่ำกว่า Rs 3500 กล่าวสมมุติว่าสัมผัสกับ Rs 3000 ผู้ซื้อของตัวเลือกการโทรจะเลือก ไม่ใช้ตัวเลือกของเขาในกรณีนี้นักลงทุนสูญเสีย Rs 100 พรีเมี่ยมจ่ายซึ่งจะเป็นกำไรที่ได้รับจากผู้ขายของตัวเลือก call สิ่งที่เป็นตัวเลือก Put ใส่ตัวเลือกให้ผู้ซื้อผู้ซื้อที่ยาวใส่ขวา ที่จะขายปริมาณที่ระบุของ underly ing ที่ราคานัดหยุดงานในหรือก่อนวันหมดอายุผู้ขายตัวเลือกการขายหนึ่งที่สั้นใส่ แต่มีภาระผูกพันที่จะซื้อสินทรัพย์อ้างอิงที่ราคานัดหยุดงานถ้าผู้ซื้อตัดสินใจที่จะใช้ตัวเลือกของเขาที่จะขายตัวอย่าง นักลงทุนซื้อตัวเลือกหนึ่งใน European Put on Reliance ที่ราคาตีราคา Rs 300 - ที่ราคา Rs 25 - หากราคาตลาดของ Reliance ในวันที่หมดอายุน้อยกว่า Rs 300 ตัวเลือกนี้สามารถใช้สิทธิได้ อยู่ในเงินนักลงทุนของจุดคุ้มทุนคือ Rs 275 Strike Price - นักลงทุนรายย่อยที่ได้รับผลตอบแทนจะได้รับผลกำไรถ้าตลาดร่วงต่ำกว่า 275 ราคาหุ้นปรับลดเป็น Rs 260 ผู้ซื้อ Put option จะซื้อหุ้น Reliance ในทันที Rs 260 - การออกกำลังกายตัวเลือกของเขาขายหุ้น Reliance ที่ Rs 300 เพื่อนักเขียนตัวเลือกทำให้การทำกำไรสุทธิของ Rs 15. ในสถานการณ์อื่นถ้าในขณะที่หมดอายุในราคาตลาดของ Reliance เป็น Rs 320 - ผู้ซื้อของ ตัวเลือกการเลือกจะเลือกที่จะไม่ใช้ตัวเลือกในการขายในขณะที่เขา สามารถขายในตลาดในอัตราที่สูงขึ้นในกรณีนี้ผู้ลงทุนจะสูญเสียพรีเมี่ยมที่จ่ายเช่น Rs 25 - ซึ่งจะเป็นกำไรที่ได้รับจากผู้ขายตัวเลือก Put โปรดดูตารางวิธีการเลือกที่แตกต่างจากฟิวเจอร์สความแตกต่างอย่างมีนัยสำคัญ ในสัญญาซื้อขายล่วงหน้าและสัญญาซื้อขายล่วงหน้ามีดังต่อไปนี้สัญญาเป็นสัญญาที่จะซื้อหรือขายสินทรัพย์ในราคาที่ระบุในราคาที่ตกลงกันโดยผู้ซื้อและผู้ขายในหรือก่อนเวลาที่กำหนดทั้งผู้ซื้อและผู้ขายมีหน้าที่ต้องซื้อขาย ในกรณีที่ผู้ซื้อมีสิทธิที่จะซื้อหรือขายสินทรัพย์อ้างอิงสัญญาดังกล่าวมีข้อมูลความเสี่ยงสมมาตรสำหรับทั้งผู้ซื้อและผู้ขายในขณะที่ตัวเลือกมีรายละเอียดความเสี่ยงที่ไม่สมดุลในกรณีที่มีตัวเลือก สำหรับผู้ซื้อหรือเจ้าของตัวเลือกข้อเสียจะถูก จำกัด อยู่ที่ราคาตัวเลือกพิเศษที่เขาได้จ่ายเงินในขณะที่ผลกำไรอาจจะไม่ จำกัด สำหรับผู้ขายหรือนักเขียนของตัวเลือก แต่ข้อเสียคือไม่ จำกัด ในขณะที่ กำไรจะถูก จำกัด ให้เป็นเบี้ยประกันภัยที่เขาได้รับจากผู้ซื้อราคาสัญญาซื้อขายล่วงหน้าจะได้รับผลกระทบส่วนใหญ่มาจากราคาของสินทรัพย์อ้างอิงราคาของตัวเลือกจะได้รับผลกระทบจากราคาของสินทรัพย์อ้างอิงระยะเวลาที่เหลืออยู่สำหรับการหมดอายุของสัญญาและความผันผวน ของสินทรัพย์อ้างอิงไม่มีค่าใช้จ่ายใด ๆ ในการทำสัญญาฟิวเจอร์สในขณะที่มีค่าใช้จ่ายในการเข้าทำสัญญา optioned เรียกว่า Premium. Explain ใน Money, Money และ Out of Options เงินตัวเลือกมีการกล่าวถึง เป็นที่เงินเมื่อตัวเลือกราคานัดหยุดงานเท่ากับราคาสินทรัพย์อ้างอิงซึ่งเป็นจริงสำหรับทั้งการวางและการโทรตัวเลือกการโทรว่าเป็นเงินในตัวเมื่อราคาการประท้วงของตัวเลือกน้อย กว่าราคาสินทรัพย์อ้างอิงตัวอย่างเช่นตัวเลือกการโทร Sensex กับการประท้วงของ 3900 เป็นเงินในเมื่อจุด Sensex อยู่ที่ 4100 เป็นตัวเลือกการโทรมีค่าผู้ถือโทรมีสิทธิ์ที่จะซื้อ Sensex ที่ 3900, ไม่ว่าราคาตลาดสปอตจะมีเท่าไร และด้วยราคาปัจจุบันที่ 4100 กำไรสามารถทำได้โดยการขาย Sensex ในราคาที่สูงขึ้นนี้ในทางกลับกันตัวเลือกการโทรจะออกจากเงินเมื่อราคาการตีสูงกว่าราคาสินทรัพย์อ้างอิงการใช้ ตัวอย่างก่อนหน้าของตัวเลือกการโทร Sensex ถ้า Sensex ตกไปที่ 3700 ตัวเลือกการโทรไม่มีค่าการใช้สิทธิในเชิงบวกผู้ถือจะไม่ใช้ตัวเลือกในการซื้อ Sensex ที่ 3900 เมื่อราคาปัจจุบันอยู่ที่ 3700 โปรดดูตารางใส่ ตัวเลือกเป็นเงินในตัวเมื่อราคาการประท้วงของตัวเลือกสูงกว่าราคา spot ของสินทรัพย์อ้างอิงตัวอย่างเช่น Sensex วางที่ 4400 ตีเป็นเงินเมื่อ Sensex อยู่ที่ 4100 เมื่อนี้เป็น กรณีตัวเลือกการขายมีมูลค่าเนื่องจากผู้ถือวางสามารถขาย Sensex ได้ที่ 4400 ซึ่งเป็นจำนวนเงินที่มากกว่า Sensex ปัจจุบันที่ 4100. ในทำนองเดียวกันตัวเลือกการวางเป็นราคาที่ไม่แพงเมื่อราคาการตีราคาต่ำกว่าจุด ราคาของสินทรัพย์อ้างอิงในตัวอย่างข้างต้นผู้ซื้อตัวเลือก Sensex put t ex ใช้ตัวเลือกเมื่อจุดที่ 4800 ใส่ไม่ได้มีการออกกำลังกายค่าบวกคำพูดจะลึกลงไปในเงินหรือลึก out-of-money ถ้าราคาการใช้งานอยู่ที่ความแตกต่างอย่างมีนัยสำคัญกับสินทรัพย์อ้างอิง ราคาสิ่งที่ครอบคลุมและ Naked โทรตำแหน่งตัวเลือกการโทรที่ถูกปกคลุมด้วยตำแหน่งตรงกันข้ามในตราสารพื้นฐานสำหรับหุ้นเช่นสินค้าอื่น ๆ เรียกว่าครอบคลุม call. Writing ครอบคลุมการโทรเกี่ยวข้องกับการเขียนตัวเลือกการโทรเมื่อหุ้นที่อาจจะต้อง จะถูกส่งมอบหากผู้ถือใบสำคัญแสดงสิทธิใช้สิทธิซื้อเป็นเจ้าของแล้ว g นักเขียนเขียนการเรียกร้องให้ Reliance และถือหุ้นใน Reliance เพื่อให้ผู้ซื้อสามารถเรียกเก็บเงินได้ การโทรแบบมีสายมีความเสี่ยงน้อยกว่าสายเปลือยเปล่าซึ่งไม่มีตำแหน่งตรงกันข้ามกับต้นแบบเนื่องจากปัญหาที่เลวร้ายที่สุดที่อาจเกิดขึ้นคือนักลงทุนต้องขายหุ้นที่ถือครองอยู่แล้วที่ด้านล่างมูลค่าตลาดของพวกเขาเมื่อมีการส่งมอบทางกายภาพ การโทรแบบเปลือยกายได้รับการกำหนดการออกกำลังกายผู้เขียนจะต้องซื้อสินทรัพย์อ้างอิงเพื่อให้เป็นไปตามภาระหน้าที่ในการโทรของเขาและการสูญเสียของเขาจะเป็นส่วนที่เกินจากราคาซื้อมากกว่าราคาใช้สิทธิในการโทรลดลงโดยเบี้ยประกันภัยรับสำหรับการเขียนสาย ค่าที่แท้จริงของตัวเลือกค่าที่แท้จริงของตัวเลือกถูกกำหนดเป็นจำนวนเงินที่ตัวเลือกเป็นเงินหรือมูลค่าการใช้สิทธิในทันทีเมื่อมีการทำเครื่องหมายตำแหน่งเริ่มต้นไว้ในตลาดสำหรับ ตัวเลือกการโทร Intrinsic Value Spot Price - ราคา Strike ราคาเสนอสำหรับตัวเลือกการวาง Intrinsic Value Strike Price - ราคา Spot ราคาที่แท้จริงของตัวเลือกต้องเป็นตัวเลขบวกหรือ 0 ไม่สามารถเป็นค่าลบสำหรับตัวเลือกการโทรราคาในการตีราคาต้องเป็น น้อยกว่าราคาของสินทรัพย์อ้างอิงสำหรับการเรียกร้องให้มีมูลค่าที่แท้จริงมากกว่า 0 สำหรับตัวเลือกการวางราคาราคาตีต้องสูงกว่าราคาสินทรัพย์อ้างอิงเพื่อให้มีมูลค่าที่แท้จริงค่า Explain Time อ้างอิงถึง Op tions มูลค่าเวลาคือจำนวนเงินที่ผู้ซื้อเลือกยินดีที่จะจ่ายสำหรับความเป็นไปได้ว่าตัวเลือกอาจกลายเป็นผลกำไรก่อนที่จะหมดอายุเนื่องจากการเปลี่ยนแปลงที่ดีในราคาของตัวเลือกตัวเลือกจะสูญเสียค่าเวลาของมันเป็นวันหมดอายุใกล้เมื่อหมดอายุตัวเลือกคือ คุ้มค่าเฉพาะค่าที่แท้จริงของมันค่าเวลาไม่สามารถเป็นลบสิ่งที่เป็นปัจจัยที่มีผลต่อมูลค่าของพรีเมี่ยมตัวเลือกมีสองประเภทของปัจจัยที่มีผลต่อมูลค่าของพรีเมี่ยม option. underlying ราคาหุ้นราคานัดหยุดงานของ option. the ความผันผวนของหุ้นอ้างอิงถึงเวลาที่จะหมดอายุและอัตราดอกเบี้ยที่ไม่มีความเสี่ยงผู้เข้าร่วมการตลาดต่างประมาณการของความผันผวนของสินทรัพย์อ้างอิงในอนาคตบุคคลที่ประมาณการที่แตกต่างกันของผลการดำเนินงานในอนาคตของสินทรัพย์อ้างอิงจากพื้นฐานหรือเทคนิคการวิเคราะห์ผลกระทบ ของความต้องการอุปทานทั้งในตลาดตัวเลือกและในตลาดสำหรับสินทรัพย์อ้างอิงความลึกของตลาดสำหรับตัวเลือกที่ - จำนวน transa ctions และปริมาณการซื้อขายของสัญญาในแต่ละวันรูปแบบการกำหนดราคาที่แตกต่างกันสำหรับตัวเลือกรูปแบบการกำหนดราคาทางเลือกในทางทฤษฎีถูกใช้โดยผู้ค้าตัวเลือกสำหรับการคำนวณมูลค่ายุติธรรมของตัวเลือกบนพื้นฐานของปัจจัยที่มีอิทธิพลดังกล่าวก่อนหน้านี้การกำหนดราคาตัวเลือก ช่วยให้พ่อค้าในการรักษาราคาของสายทำให้ในความสัมพันธ์เชิงตัวเลขที่เหมาะสมกับแต่ละอื่น ๆ ช่วยให้ผู้ประกอบการเสนอราคาเสนอได้อย่างรวดเร็วสองรูปแบบการกำหนดราคาที่เป็นที่นิยมมากที่สุดเป็นรุ่น Scholes ต่ำต้อยซึ่งถือว่าการเปลี่ยนแปลงร้อยละในราคาพื้นฐานตามปกติ distribution. Binomial Model ซึ่งสมมติฐานว่าการเปลี่ยนแปลงเปอร์เซ็นต์ของราคาของหลักทรัพย์อ้างอิงจะเป็นไปตามการกระจายแบบทวินามผู้ตัดสินใจเกี่ยวกับพรีเมี่ยมที่จ่ายให้กับตัวเลือกวิธีคำนวณค่าตัวเลือก Premium ไม่ได้รับการกำหนดโดย Exchange มูลค่ายุติธรรมของราคาตัวเลือกนี้สามารถทราบได้ ด้วยความช่วยเหลือของโมเดลการกำหนดราคาและขึ้นอยู่กับสภาวะตลาดราคาจะถูกกำหนดโดยราคาเสนอที่แข่งขันและ ข้อเสนอในสภาพแวดล้อมการซื้อขายตัวเลือก s ราคาพิเศษคือผลรวมของค่าสัมบูรณ์และค่าเวลาที่ได้อธิบายไว้ข้างต้นหากราคาหุ้นอ้างอิงอยู่ในระดับคงที่ส่วนที่แท้จริงของตัวเลือกพรีเมี่ยมจะยังคงค่าคงที่เช่นกันดังนั้นใด ๆ การเปลี่ยนแปลงในราคาของตัวเลือกที่จะได้รับทั้งหมดเนื่องจากการเปลี่ยนแปลงในค่าตัวเลือก s เวลาองค์ประกอบค่าเวลาของพรีเมี่ยมตัวเลือกสามารถเปลี่ยนแปลงได้ในการตอบสนองต่อการเปลี่ยนแปลงความผันผวนของพื้นฐานเวลาที่จะหมดอายุอัตราดอกเบี้ย ความผันผวนการจ่ายเงินปันผลและผลทันทีของอุปสงค์และอุปทานสำหรับทั้งพื้นฐานและตัวเลือกของตนอธิบายตัวเลือกกรีกราคาของตัวเลือกขึ้นอยู่กับปัจจัยบางอย่างเช่นราคาและความผันผวนของพื้นฐานเวลาที่จะหมดอายุ ฯลฯ ตัวเลือกกรีกเป็น เครื่องมือที่วัดความไวของราคาตัวเลือกต่อปัจจัยดังกล่าวข้างต้นพวกเขามักจะถูกใช้โดยผู้ค้ามืออาชีพสำหรับการซื้อขายและบริหารความเสี่ยงของตำแหน่งที่มีขนาดใหญ่ในตัวเลือกและ หุ้นตัวเลือกกรีกเหล่านี้คือเดลต้าเป็นตัวเลือกกรีกที่วัดการเปลี่ยนแปลงโดยประมาณในราคาพิเศษของตัวเลือกสำหรับการเปลี่ยนแปลงราคาของราคาอ้างอิงแกมมาวัดการเปลี่ยนแปลงโดยประมาณใน Delta ของตัวเลือกสำหรับการเปลี่ยนแปลงราคาของหุ้นอ้างอิง. Vega มาตรการประมาณการเปลี่ยนแปลงในราคาตัวเลือกสำหรับการเปลี่ยนแปลงในความผันผวนของต้นแบบ. วัดการเปลี่ยนแปลงโดยประมาณในราคาตัวเลือกสำหรับการเปลี่ยนแปลงในเวลาที่จะหมดอายุตัวเลือก. ผู้ที่วัดการเปลี่ยนแปลงโดยประมาณในราคาตัวเลือกสำหรับการเปลี่ยนแปลง ในอัตราดอกเบี้ยที่ไม่มีความเสี่ยงเครื่องคิดเลขตัวเลือกเครื่องคิดเลขตัวเลือกเป็นเครื่องมือในการคำนวณราคาของตัวเลือกบนพื้นฐานของปัจจัยที่มีอิทธิพลต่างๆเช่นราคาของต้นแบบและความผันผวนของเวลาที่จะหมดอายุความเสี่ยงอัตราดอกเบี้ยฟรี ฯลฯ นอกจากนี้ยังช่วยให้ผู้ใช้เข้าใจว่าการเปลี่ยนแปลงใด ๆ ของปัจจัยหรือมากกว่าจะมีผลต่อราคาตัวเลือกใครเป็นผู้เล่นมีแนวโน้มในสถาบันการตลาดตัวเลือกการพัฒนา Mutual Fu nds, FIs, FIIs, โบรกเกอร์, ผู้เข้าร่วมการค้าปลีกเป็นผู้เล่นที่มีโอกาสในตลาดตัวเลือกทำไมต้องลงทุนในตัวเลือกตัวเลือกอะไรที่ฉันนำเสนอนอกจากการเสนอความยืดหยุ่นให้กับผู้ซื้อในรูปแบบของสิทธิในการซื้อหรือขายข้อดีที่สำคัญของตัวเลือก เป็นความเก่งกาจของพวกเขาพวกเขาสามารถเป็นหัวโบราณหรือเก็งกำไรเป็นกลยุทธ์การลงทุนของหนึ่งคำสั่งบางส่วนของประโยชน์ของตัวเลือกที่อยู่ภายใต้ยกระดับสูงโดยการลงทุนจำนวนเล็กน้อยของเงินทุนในรูปแบบของพรีเมี่ยมหนึ่งสามารถรับในสินทรัพย์อ้างอิงของ ความเสี่ยงสูงสุดสำหรับตัวเลือกผู้ซื้อมีศักยภาพในการทำกำไรสูงสุดและความเสี่ยงที่ จำกัด สำหรับผู้ซื้อตัวเลือกหนึ่งสามารถปกป้องผลงานของผู้ถือหุ้นของเขาจากการลดลงของตลาดโดยวิธีการซื้อการป้องกันใส่ขัดแย้งหนึ่งซื้อทำให้กับที่มีอยู่ ตำแหน่งหุ้นตัวเลือกนี้สามารถจัดหาประกันภัยที่จำเป็นในการเอาชนะความไม่แน่นอนของตลาดดังนั้นโดยการจ่ายพรีเมี่ยมขนาดเล็กที่ค่อนข้างเล็กเมื่อเทียบกับมูลค่าตลาดของหุ้นนักลงทุน kn เนื่องจากว่าไม่ว่าหุ้นจะลดลงเท่าไหร่ แต่ก็สามารถขายได้ในราคาที่ตีราคาของ Put ได้ตลอดเวลาจนกว่าจะครบหมดอายุ g g นักลงทุนที่ถือหุ้น 1 รายในอินโฟซิสในราคาตลาด Rs 3800 คิดว่าหุ้นนั้นมีมากกว่า - ประเมินค่าและตัดสินใจที่จะซื้อตัวเลือก Put ที่ราคานัดหยุดงาน Rs 3800 โดยจ่ายเบี้ยประกันภัย Rs 200 หากราคาตลาดของ Infosys ลดลงมาอยู่ที่ 3000 Rs เขายังสามารถขายได้ที่ Rs 3800 โดยใช้สิทธิของเขา ใส่ตัวเลือกดังนั้นโดยการจ่ายเบี้ยประกันภัยของ Rs 200 ตำแหน่งของเขาเป็นผู้ประกันตนในหุ้น stock. How ฉันสามารถใช้ตัวเลือกหากคุณคาดหวังการเคลื่อนไหวทิศทางบางอย่างในราคาหุ้นสิทธิ์ในการซื้อหรือขายหุ้นที่กำหนดไว้ล่วงหน้า ราคาสำหรับช่วงเวลาที่เฉพาะเจาะจงสามารถเสนอโอกาสในการลงทุนที่น่าสนใจได้การตัดสินใจว่าจะเลือกซื้อแบบใดขึ้นอยู่กับว่าแนวโน้มของคุณสำหรับการรักษาความปลอดภัยนั้นเป็นบวกหรือลดลงหากแนวโน้มของคุณเป็นบวก ตัวเลือกการโทรสร้างโอกาสในการแบ่งปันใน th e upside ของหุ้นโดยไม่ต้องเสี่ยงมากกว่าเศษส่วนของมูลค่าตลาดของเบี้ยประกันภัยจ่ายถ้าหากคุณคาดหวังการเคลื่อนไหวลงซื้อตัวเลือก put จะช่วยให้คุณสามารถป้องกันความเสี่ยงขาลงโดยไม่ จำกัด ศักยภาพของกำไรตัวเลือกการซื้อให้คุณ ความสามารถในการวางตำแหน่งตัวเองตามความคาดหวังของตลาดของคุณในลักษณะดังกล่าวที่คุณสามารถทั้งผลกำไรและป้องกันด้วยความเสี่ยงที่ จำกัด เมื่อฉันได้ซื้อตัวเลือกและจ่ายเบี้ยประกันภัยสำหรับมันอย่างไรมันได้รับการตัดสินตัวเลือกเป็นสัญญาที่มี มูลค่าตลาดเช่นเดียวกับสินค้าที่ซื้อได้อื่น ๆ เมื่อซื้อตัวเลือกแล้วมีทางเลือกอื่น ๆ ที่ผู้ถือมีสิทธิเลือกได้คุณสามารถขายตัวเลือกเดียวกับชุดที่คุณซื้อและปิดตารางออกจากตำแหน่งของคุณในตัวเลือกนั้นได้ทุกเมื่อ ในหรือก่อนหมดอายุคุณสามารถใช้ตัวเลือกในวันหมดอายุในกรณีของตัวเลือกยุโรปหรือในหรือก่อนวันหมดอายุในกรณีของตัวเลือกอเมริกันในกรณีที่เลือก ion จะหมดอายุในเวลาที่หมดอายุก็จะหมดอายุไร้ค่าความเสี่ยงที่เกี่ยวข้องกับผู้ซื้อตัวเลือกการสูญเสียความเสี่ยงของผู้ซื้อตัวเลือกจะถูก จำกัด ให้พรีเมี่ยมที่เขาได้จ่ายเงินคืออะไรความเสี่ยงสำหรับนักเขียนตัวเลือก ความเสี่ยงของ Writer ตัวเลือกไม่ จำกัด ที่กำไรของเขาจะถูก จำกัด ให้กับพรีเมี่ยมที่ได้รับเมื่อมีการเปิดการรับส่งข้อมูลทางกายภาพเมื่อผู้เขียนจะต้องซื้อสินทรัพย์อ้างอิงและการสูญเสียของเขาจะเป็นส่วนที่เกินจากราคาซื้อมากกว่าการออกกำลังกาย ราคาของการโทรลดลงโดยพรีเมี่ยมที่ได้รับสำหรับการเขียนสายนักเขียนของตัวเลือกการขายมีความเสี่ยงของการสูญเสียถ้ามูลค่าของสินทรัพย์อ้างอิงลดลงต่ำกว่าราคาการใช้สิทธินักเขียนของวางมีความเสี่ยงของการลดลงใน ราคาของสินทรัพย์อ้างอิงที่อาจจะเป็นศูนย์วิธีการเขียนตัวเลือกสามารถดูแลความเสี่ยงของเขาการเขียนตัวเลือกเป็นงานเฉพาะซึ่งเหมาะสำหรับนักลงทุนที่มีความรู้ที่เข้าใจความเสี่ยงที่มีความสามารถทางการเงินและ d มีสินทรัพย์สภาพคล่องที่เพียงพอเพื่อให้เป็นไปตามข้อกำหนดด้านอัตราดอกเบี้ยที่ใช้บังคับความเสี่ยงในการเป็นผู้เลือกซื้อหลักทรัพย์อาจลดลงด้วยการซื้อสิทธิในสินทรัพย์อื่น ๆ ซึ่งจะทำให้เกิดฐานะการกระจายหรือรับประเภทการป้องกันความเสี่ยงอื่น ๆ ในฟิวเจอร์สและอื่น ๆ ตลาดอนุพันธ์ของอินเดียผู้ที่สามารถเขียนตัวเลือกในตลาดอนุพันธ์ของอินเดียในตลาด Derivatives ของอินเดีย Sebi ไม่ได้สร้างตัวเลือกใด ๆ นักเขียนผู้เข้าร่วมตลาดใด ๆ ที่สามารถเขียนตัวเลือกอย่างไรก็ตามความต้องการของมาร์จินนั้นเข้มงวดสำหรับนักเขียนตัวเลือก ตัวเลือกดัชนีเป็นตัวเลือกที่สินทรัพย์อ้างอิงเป็นดัชนีสต็อคสำหรับตัวเลือกในตัวเลือกดัชนี SP 500 ใน BSE Sensex เป็นต้นตัวเลือกของดัชนีตัวเลือกถูกนำมาใช้ครั้งแรกโดย Chicago Board of Options Exchange ในปี 2526 ในดัชนี SP 100 ซึ่งตรงข้ามกับตัวเลือกหุ้นส่วนบุคคล ตัวเลือกดัชนีให้นักลงทุนมีสิทธิที่จะซื้อหรือขายมูลค่าของดัชนีซึ่งหมายถึงกลุ่มของหุ้นสิ่งที่ คือการใช้ตัวเลือก Index Options Options ช่วยให้นักลงทุนได้รับความสนใจในตลาดแบบกว้างโดยมีการตัดสินใจซื้อขายเพียงครั้งเดียวและทำรายการเดียวเพื่อให้ได้ความหลากหลายในระดับเดียวกันโดยใช้แต่ละหลักทรัพย์หรือตัวเลือกการลงทุนแต่ละราย ค่าใช้จ่ายในการทำธุรกรรมจะลดลงด้วยการใช้ตัวเลือกดัชนีเป็นเปอร์เซ็นต์ของมูลค่าอ้างอิงค่าเบี้ยประกันของตัวเลือกดัชนีมักจะต่ำกว่าตัวเลือกหุ้นเนื่องจากตัวเลือกหุ้นมีความผันผวนมากกว่าดัชนี ใครจะใช้ตัวเลือกดัชนีดัชนีตัวเลือกมีประสิทธิภาพมากพอที่จะดึงดูดความสนใจของผู้ใช้ในวงกว้างจากนักลงทุนที่ระมัดระวังไปยังผู้ค้าในตลาดหุ้นที่ก้าวร้าวมากขึ้นนักลงทุนรายย่อยอาจต้องการใช้ประโยชน์จากความเห็นของตลาดที่รั้นหยาบคายหรือเป็นกลางโดยการทำตามมุมมองของพวกเขา การตลาดแบบกว้างหรือหนึ่งในหลายภาคส่วนผู้เชี่ยวชาญด้านการตลาดที่มีความซับซ้อนมากขึ้นอาจพบความหลากหลายของตัวเลือกดัชนี c เครื่องมือที่ดีเยี่ยมสำหรับการปรับปรุงการตัดสินใจเกี่ยวกับจังหวะเวลาในตลาดและการปรับส่วนผสมของสินทรัพย์เพื่อการจัดสรรสินทรัพย์การเป็นมืออาชีพในตลาดการบริหารความเสี่ยงในส่วนของผู้ถือหุ้นรายใหญ่อาจหมายถึงการใช้ตัวเลือกดัชนีเพื่อลดความเสี่ยงหรือเพิ่มความเสี่ยงในตลาด ในกรณีที่สินทรัพย์อ้างอิงเป็นหุ้นที่เรียกว่าตัวเลือกในหุ้นพวกเขาส่วนใหญ่เป็นตัวเลือกรูปแบบอเมริกันเงินสดตัดสินหรือตัดสินโดยการจัดส่งทางกายภาพโดยปกติจะมีการอ้างอิงในแง่ของพรีเมี่ยมต่อหุ้นแม้ว่าแต่ละสัญญาเป็นอย่างสม่ำเสมอสำหรับจำนวนมาก ของหุ้นเช่น 100.How จะนำตัวเลือกในหุ้นที่เฉพาะเจาะจงเป็นประโยชน์นักลงทุนตัวเลือกที่สามารถนำเสนอนักลงทุนที่มีความยืดหยุ่นอย่างใดอย่างหนึ่งความต้องการสำหรับสถานการณ์การลงทุนนับไม่ถ้วนนักลงทุนสามารถสร้างตำแหน่งการป้องกันความเสี่ยงหรือการเก็งกำไรอย่างใดอย่างหนึ่งผ่านกลยุทธ์ต่างๆที่สะท้อนถึงความอดทนของเขาสำหรับ ความเสี่ยงนักลงทุนในหุ้นของตัวเลือกหุ้นจะได้รับประโยชน์มากขึ้นกว่านับของพวกเขา erparts ที่ลงทุนในตลาดหุ้นตัวเองในรูปแบบของการสัมผัสมากขึ้นโดยการจ่ายเงินจำนวนเล็กน้อยเป็นพรีเมี่ยมนักลงทุนยังสามารถใช้ตัวเลือกในหุ้นที่เฉพาะเจาะจงเพื่อป้องกันความเสี่ยงตำแหน่งการถือครองของพวกเขาในพื้นฐานเช่นยาวในสต็อกตัวเองโดยการซื้อใส่ Protective ดังนั้นพวกเขาจะประกันพอร์ตการลงทุนของหุ้นโดยจ่าย premium. ESOPs พนักงานตัวเลือกหุ้นได้กลายเป็นเครื่องมือการชดเชยยอดนิยมกับ บริษัท มากขึ้นและเสนอเดียวกันพนักงาน ESOPs ของพวกเขาอาจมีการล็อคในรอบระยะเวลาซึ่งอาจช่วยลดกำไรในตลาดลดลง - ตราสารอนุพันธ์สามารถช่วยจับกุมการสูญเสียดังกล่าวพร้อมกับการออมภาษีได้ผู้ถือใบสำคัญแสดงสิทธิ ESOP สามารถซื้อ Put Option ในการซื้อหุ้นในตลาดหลักทรัพย์ได้เช่นเดียวกับกรณีที่ราคาตลาดอยู่ต่ำกว่าราคาปิดการขายในราคาที่ขายได้ ตัวเลือกหุ้นที่ซื้อขายในตลาดหลักทรัพย์ไม่ได้ออกโดย บริษัท ที่อยู่ภายใต้ บริษัท เหล่านั้นไม่มีการพูดในการเลือก und การถือครองหุ้นสำหรับตัวเลือกไม่ว่าผู้ถือหุ้นของสัญญาสิทธิมีสิทธิทั้งหมดที่เจ้าของหุ้นมีผู้ถือหุ้นของตัวเลือกสัญญาไม่มีสิทธิใด ๆ ที่เจ้าของหุ้นมีอยู่เช่นสิทธิในการออกเสียงและสิทธิ การได้รับโบนัสการจ่ายปันผล ฯลฯ เพื่อให้ได้สิทธิเหล่านี้ผู้ถือใบแสดงสิทธิต้องใช้สิทธิตามสัญญาและนำหุ้นทุนที่รองรับมาใช้ Leaps ตราสารหนี้ที่คาดว่าจะได้รับในอนาคตตราสารอนุพันธ์ทางการเงินระยะยาว Leaps เป็นสัญญาซื้อขายล่วงหน้า หุ้นสามัญหรือ ADRs ตัวเลือกระยะยาวเหล่านี้ให้สิทธิในการซื้อในกรณีที่มีการเรียกหรือขายในกรณีที่ใส่จำนวนหุ้นที่ระบุไว้ในราคาที่กำหนดไว้ล่วงหน้าจนถึงวันหมดอายุ ของตัวเลือกซึ่งสามารถเป็นเวลาสามปีในอนาคตสิ่งที่แปลกใหม่ตัวเลือก Derivatives กับ payoffs ซับซ้อนมากขึ้นกว่ามาตรฐานยุโรปหรืออเมริกันสายและทำให้จะเรียกว่าตัวเลือก Exotic Som ตัวอย่างของตัวเลือกที่แปลกใหม่อยู่ภายใต้ตัวเลือก Barrier ซึ่งผลตอบแทนขึ้นอยู่กับว่าราคาของสินทรัพย์อ้างอิงถึงระดับหนึ่งในช่วงระยะเวลาหนึ่งหรือไม่การซื้อขาย CSPE บน SP 100 SP 500 เป็นตัวอย่างของ Barrier ตัวเลือกที่การชำระเงินถูก จำกัด ไว้เพื่อไม่ให้เกิน 30. CAP Call จะใช้สิทธิโดยอัตโนมัติในวันที่ดัชนีปิดมากกว่า 30 ที่สูงกว่าราคาการตีราคา CAP จะถูกใช้โดยอัตโนมัติในวันที่ดัชนีปิดมากกว่า 30 ต่ำกว่าระดับ cap. Binary ตัวเลือกเป็นตัวเลือกที่มี payoffs ไม่ต่อเนื่องตัวอย่างง่ายๆจะเป็นตัวเลือกที่จ่ายออกถ้าราคาของหุ้น Infosys สิ้นสุดลงเหนือราคานัดหยุดงานของการพูด 4000 Rs จ่ายอะไรถ้ามันจบลงต่ำกว่าการนัดหยุดงาน ตัวเลือก Over-the-Counter ตัวเลือก Over-the-Counter คืออะไรที่ถูกจัดการโดยตรงระหว่างคู่ค้าและมีความยืดหยุ่นและปรับแต่งได้อย่างสมบูรณ์มีมาตรฐานสำหรับการซื้อขายในตลาดที่วุ่นวาย แต่มีความแม่นยำ d คุณสามารถซื้อขายสัญญา Option และ Futures ได้เช่นเดียวกับหุ้นตัวเลือกและสัญญาซื้อขายล่วงหน้าในตลาดแลกเปลี่ยนเงินตราต่างประเทศในบอมเบย์หุ้นซื้อขายในระบบ BSE On Line Trading BOLT และ ตัวเลือกและฟิวเจอร์สซื้อขายในระบบการซื้อขายสัญญาซื้อขายล่วงหน้าและระบบการชำระบัญชี DTSS สิ่งที่เป็นพื้นฐานในกรณีของตัวเลือกที่ถูกนำเสนอโดย BSE ตัวเลือกสำหรับดัชนีคือ BSE 30 Sensex ซึ่งเป็นดัชนีอ้างอิงของตลาดทุนของอินเดียประกอบด้วย 30 scrips ข้อกำหนดการทำสัญญาของ Sensex Options BSE ตัวเลือกดัชนีแรกจะอิงกับ BSE 30 Sensex ตัวเลือก Sensex จะเป็นตัวเลือกแบบยุโรปเช่นตัวเลือกจะใช้เฉพาะในวันหมดอายุพวกเขาจะเป็นรูปแบบพรีเมี่ยมเช่นผู้ซื้อ ของตัวเลือกจะจ่ายเบี้ยประกันภัยให้กับนักเขียนตัวเลือกด้วยเงินสด ณ เวลาที่เข้าทำสัญญา Premium และ Options Settlement Value ต่างระหว่าง Strike a ราคาสปอต ณ เวลาที่หมดอายุจะถูกยกมาในจุด Sensex ตัวคูณตัวคูณสำหรับตัวเลือก Sensex คือ INR 50 ซึ่งหมายความว่ามูลค่าตัวเงินของค่าพรีเมียมและการชำระบัญชีจะคำนวณโดยการคูณคะแนน Sensex ด้วย 50 เช่นหากเป็น Premium ที่ยกมาสำหรับตัวเลือก Sensex คือ 50 จุด Sensex ค่าเงินของมันจะเป็น Rs 2500 50 50 จะมีอย่างน้อย 5 การนัดหยุดงาน 2 ในเงิน 1 ใกล้เงิน 2 ออกจากเงินที่สามารถใช้ได้ตลอดเวลา วันหมดอายุสำหรับตัวเลือก Sensex คือวันพฤหัสบดีสุดท้ายของเดือนที่สัญญาถ้าเป็นวันหยุดวันทำการก่อนหน้าแบบทันทีจะเป็นวันที่หมดอายุซึ่งจะเป็นชุดเดือนที่สามของเดือนใกล้กลางและไกลสำหรับการซื้อขาย ณ จุดใดก็ได้ เวลาการชำระราคาจะเป็นราคาปิดของ Sensex ในวันหมดอายุขนาดขีดสำหรับตัวเลือก Sensex คือ 0 1 คะแนน Sensex INR 5 นั่นหมายความว่าความผันผวนของราคาขั้นต่ำในมูลค่าของ Option Premium อาจเป็นข้อกำหนด Rupee นี้แปลเป็น ไมล์ ความผันผวนของราคาของ Rs 5 ขนาดตัวคูณ 0 1 50. การวิเคราะห์พอร์ตการลงทุนเฉพาะเจาะจงของ SPAN ความเสี่ยง SPAN เป็นระบบการจัดการความเสี่ยงที่ได้รับการยอมรับทั่วโลกซึ่งพัฒนาขึ้นโดย Chicago Mercantile Exchange CME นี่คือระบบการคำนวณอัตราดอกเบี้ยของพอร์ตโฟลิโอที่ใช้โดย Derivatives Exchanges. Objective of SPAN SPAN identifies overall risk in a complete portfolio of futures and options at the same time recognizing the unique exposures associated with both inter-month and inter-commodity risk relationships. It determines the largest loss that a portfolio might suffer with in the period specified by the exchange ie may be day or two BSE has licensed SPAN from CME for calculating margin requirements at the Exchange level At the same time members can also calculate margin requirements of their clients by using PC SPAN. What is PC-SPAN PC - SPAN is an easy to use program for PC s which calculates SPAN margin requirements at the members end How PC SPAN works Each business day the exchan ge generates risk parameter file parameters set by the exchange which can be down loaded by the member. The position file consisting of members trades own clients and the risk parameter file has to be fed into PC-SPAN for calculation of Margins payable for the trades executed. What will be the new margining system in the case of Options and futures A portfolio based margining model SPAN , would be adopted which will take an integrated view of the risk involved in the portfolio of each individual client comprising of his positions in all the derivatives contract traded on the Derivatives Segment. The Initial Margin would be based on worst-case loss of the portfolio of a client to cover 99 per cent VaR over two days horizon The Initial Margin would be netted at client level and shall be on gross basis at the Trading Clearing member Portfolio will be marked to market on a daily basis. How will the assignment of options takes place On Exercise of an Option by an Option Holder, the trading soft ware will assign the exercised option to the option writer on random basis based on a specified algorithm. What does an investor need to do to trade in options An investor has to register himself with a broker who is a member of the BSE Derivatives Segment. If he wants to buy an option, he can place the order for buying a Sensex Call or Put option with the broker The Premium has to be paid up-front in cash. He can either hold on to the contract till its expiry or square up his position by entering into a reverse he closes out his position, he will receive Premium in cash, the next day. If the investor holds the position till expiry day and decides to exercise the contract, he will receive the difference between Option Settlement price and the Strike price in he does not exercise his option, it will expire worthless. If an investor wants to write sell an option, he will place an order for selling Sensex Call Put option Initial margin based on his position will have to be paid up-front adjust ed from the collateral deposited with his broker and he will receive the premium in cash, the next day. Everyday his position will be marked to market and variance margin will have to be paid He can close out his position by a buying the option by paying requisite premium The initial margin which he had paid on the first position will be refunded. If he waits till expiry, and the option is exercised, he will have to pay the difference in the Strike price and the options settlement price, in cash If the option is not exercised, the investor will not have to pay anything. What steps will be taken by the exchange to create awareness about options amongst masses The exchange is conducting free of cost futures and options awareness programs for member brokers and their clients This will be conducted across the country to reach investors at large. Use of this website and or products services offered by us indicates your acceptance of our disclaimer Disclaimer Futures, option stock trading is a high risk activity Any action you choose to take in the markets is totally your own responsibility will not be liable for any, direct or indirect, consequential or incidental damages or loss arising out of the use of this information This information is neither an offer to sell nor solicitation to buy any of the securities mentioned herein The writers may or may not be trading in the securities mentioned All names or products mentioned are trademarks or registered trademarks of their respective owners. Copyright All rights reserved. Beginners Guide to Options. What is an option An option is a contract giving the buyer the right, but not the obligation, to buy or sell an underlying asset a stock or index at a specific price on or before a certain date. An option is a derivative That is, its value is derived from something else In the case of a stock option, its value is based on the underlying stock equity In the case of an index option, its value is based on the underlying index equity. An option is a security, just like a stock or bond, and constitutes a binding contract with strictly defined terms and properties. Options vs Stocks Similarities Listed Options are securities, just like stocks Options trade like stocks, with buyers making bids and sellers making offers Options are actively traded in a listed market, just like stocks They can be bought and sold just like any other security. Differences Options are derivatives, unlike stocks i e, options derive their value from something else, the underlying security Options have expiration dates, while stocks do not There is not a fixed number of options, as there are with stock shares available Stockowners have a share of the company, with voting and dividend rights Options convey no such rights. Call Options and Put Options Some people remain puzzled by options The truth is tha t most people have been using options for some time, because option-ality is built into everything from mortgages to auto insurance In the listed options world, however, their existence is much more clear. To begin, there are only two kinds of options Call Options and Put Options. A Call option is an option to buy a stock at a specific price on or before a certain date In this way, Call options are like security deposits. If, for example, you wanted to rent a certain property, and left a security deposit for it, the money would be used to insure that you could, in fact, rent that property at the price agreed upon when you returned. If you never returned, you would give up your security deposit, but you would have no other liability Call options usually increase in value as the value of the underlying instrument increases. When you buy a Call option, the price you pay for it, called the option premium, secures your right to buy that certain stock at a specified price, called the strike price. If you decide not to use the option to buy the stock, and you are not obligated to, your only cost is the option premium. Put options are options to sell a stock at a specific price on or before a certain date In this way, Put options are like insurance policies. If you buy a new car, and then buy auto insurance on the car, you pay a premium and are, hence, protected if the asset is damaged in an accident If this happens, you can use your policy to regain the insured value of the car In this way, the put option gains in value as the value of the underlying instrument decreases. If all goes well and the insurance is not needed, the insurance company keeps your premium in return for taking on the risk. With a Put option, you can insure a stock by fixing a selling price. If something happens which causes the stock price to fall, and thus, damages your asset, you can exercise your option and sell it at its insured price level. If the price of your stock goes up, and there is no damage, then you do not need to use the insurance, and, once again, your only cost is the premium. This is the primary function of listed options, to allow investors ways to manage risk. Types Of Expiration There are two different types of options with respect to expiration There is a European style option and an American style option The European style option cannot be exercised until the expiration date Once an investor has purchased the option, it must be held until expiration An American style option can be exercised at any time after it is purchased Today, most stock options which are traded are American style options And many index options are American style However, there are many index options which are European style options An investor should be aware of this when considering the purchase of an index option. Options Premiums An option Premium is the price of the option It is the price you pay to purchase the option For example, an XYZ May 30 Call thus it is an option to buy Company XYZ stock ma y have an option premium of Rs 2.This means that this option costs Rs 200 00 Why Because most listed options are for 100 shares of stock, and all equity option prices are quoted on a per share basis, so they need to be multiplied times 100 More in-depth pricing concepts will be covered in detail in other section. Strike Price The Strike or Exercise Price is the price at which the underlying security in this case, XYZ can be bought or sold as specified in the option contract. For example, with the XYZ May 30 Call, the strike price of 30 means the stock can be bought for Rs 30 per share Were this the XYZ May 30 Put, it would allow the holder the right to sell the stock at Rs 30 per share. Expiration Date The Expiration Date is the day on which the option is no longer valid and ceases to exist The expiration date for all listed stock options in the U S is the third Friday of the month except when it falls on a holiday, in which case it is on Thursday. For example, the XYZ May 30 Call option w ill expire on the third Friday of May. The strike price also helps to identify whether an option is in-the-money, at-the-money, or out-of-the-money when compared to the price of the underlying security You will learn about these terms later. Exercising Options People who buy options have a Right, and that is the right to Exercise. For a Call exercise, Call holders may buy stock at the strike price from the Call seller. For a Put exercise, Put holders may sell stock at the strike price to the Put seller. Neither Call holders nor Put holders are obligated to buy or sell they simply have the rights to do so, and may choose to Exercise or not to Exercise based upon their own logic. Assignment of Options When an option holder chooses to exercise an option, a process begins to find a writer who is short the same kind of option i e class, strike price and option type Once found, that writer may be Assigned. This means that when buyers exercise, sellers may be chosen to make good on their obligations. For a Call assignment, Call writers are required to sell stock at the strike price to the Call holder. For a Put assignment, Put writers are required to buy stock at the strike price from the Put holder. Types of options There are two types of options - call and put A call gives the buyer the right, but not the obligation, to buy the underlying instrument A put gives the buyer the right, but not the obligation, to sell the underlying instrument. Selling a call means that you have sold the right, but not the obligation, for someone to buy something from you Selling a put means that you have sold the right, but not the obligation, for someone to sell something to you. Strike price The predetermined price upon which the buyer and the seller of an option have agreed is the strike price, also called the exercise price or the striking price Each option on a underlying instrument shall have multiple strike prices. In the money Call option - underlying instrument price is higher than the strike pr ice Put option - underlying instrument price is lower than the strike price. Out of the money Call option - underlying instrument price is lower than the strike price Put option - underlying instrument price is higher than the strike price. At the money The underlying price is equivalent to the strike price. Expiration day Options have finite lives The expiration day of the option is the last day that the option owner can exercise the option American options can be exercised any time before the expiration date at the owner s discretion. Thus, the expiration and exercise days can be different European options can only be exercised on the expiration day. Underlying Instrument A class of options is all the puts and calls on a particular underlying instrument The something that an option gives a person the right to buy or sell is the underlying instrument In case of index options, the underlying shall be an index like the Sensitive index Sensex or S P CNX NIFTY or individual stocks. Liquidating an option An option can be liquidated in three ways A closing buy or sell, abandonment and exercising Buying and selling of options are the most common methods of liquidation An option gives the right to buy or sell a underlying instrument at a set price. Call option owners can exercise their right to buy the underlying instrument The put option holders can exercise their right to sell the underlying instrument Only options holders can exercise the option. In general, exercising an option is considered the equivalent of buying or selling the underlying instrument for a consideration Options that are in-the-money are almost certain to be exercised at expiration. The only exceptions are those options that are less in-the-money than the transactions costs to exercise them at expiration. Most option exercise occur within a few days of expiration because the time premium has dropped to a negligible or non-existent level. An option can be abandoned if the premium left is less than the transaction costs of liquidating the same. Option Pricing Options prices are set by the negotiations between buyers and sellers Prices of options are influenced mainly by the expectations of future prices of the buyers and sellers and the relationship of the option s price with the price of the instrument. An option price or premium has two components intrinsic value and time or extrinsic value. The intrinsic value of an option is a function of its price and the strike price The intrinsic value equals the in-the-money amount of the option The time value of an option is the amount that the premium exceeds the intrinsic value Time value Option premium - intrinsic value. Beginner s Guide to Option Trading and Investing in Call and Put Options. การใช้เว็บไซต์นี้และ / หรือบริการผลิตภัณฑ์ที่นำเสนอโดยเราระบุถึงการที่คุณยอมรับคำปฏิเสธ Disclaimer Futures ของเราการซื้อขายหุ้นแบบออปชันคือกิจกรรมที่มีความเสี่ยงสูงการกระทำใด ๆ ที่คุณเลือกที่จะดำเนินการในตลาดถือเป็นความรับผิดชอบของคุณเองโดยสิ้นเชิง หรือโดยทางอ้อมผลสืบเนื่องหรือความเสียหายโดยอุบัติเหตุหรือการสูญเสียที่เกิดขึ้นจากการใช้ข้อมูลนี้ข้อมูลนี้ไม่ได้เป็นข้อเสนอที่จะขายหรือชักชวนที่จะซื้อหลักทรัพย์ใด ๆ ที่กล่าวถึงนี้นักเขียนอาจหรือไม่อาจจะซื้อขายในหลักทรัพย์ที่ระบุชื่อทั้งหมดหรือ ผลิตภัณฑ์ที่กล่าวถึงเป็นเครื่องหมายการค้าหรือเครื่องหมายการค้าจดทะเบียนของเจ้าของที่เกี่ยวข้องลิขสิทธิ์. สงวนลิขสิทธิ์